Biggest Options Trade Ever

3 der besten Trader Alive Während alle Investoren müssen handeln, macht ein Trader von Beruf nicht technisch Investitionen. Laut Benjamin Graham. Ein Gründervater der Value-Investing-Bewegung, muss eine Investition die Sicherheit des Auftraggebers und eine angemessene Rendite versprechen. Investoren treffen fundierte Entscheidungen nach sorgfältiger Analyse der betriebswirtschaftlichen Grundlagen eines Unternehmens. Trader, auf der anderen Seite, nutzen technische Analyse, um Wetten auf die kurzfristige Marktvolatilität gewinnt. In den frühen 2000er Jahren war es nicht ungewöhnlich für die Menschen, ihre Arbeit zu beenden, leeren ihre 401 (k) Pläne und aktiv Handel für ein Leben aus dem Komfort ihrer Häuser. Angetrieben von massiven Aktienmarkt und Immobilienblasen, war es schwer, Geld zu verlieren. Allerdings ist dieses goldene Zeitalter gekommen und gegangen. Das Jahr 2007 brachte eine globale Rezession und die anschließende Verbreitung der Finanzregulierung mit sich. Hochfrequenz-Handel. Durchgeführt von Computern mit unglaublich komplexen Algorithmen. Jetzt zwischen 50 und 70 des Handelsvolumens an jedem gegebenen Handelstag. Händler verlieren häufig große Mengen von Geld im Laufe eines einzigen Handelstages, in der Hoffnung, dass ihre Gewinne versetzen ihre Verluste im Laufe der Zeit. Sie müssen auch deutlich höhere Transaktionskosten und den Wettbewerb mit Supercomputern überwinden. Während die Karten gegen Händler im Allgemeinen gestapelt werden, gibt es eine Handvoll Händler mit genug Gehirnen, Kühnheit und Kapital, um auf die Chancen zu nehmen. Paul Tudor Jones (1954-Present) Der Gründer der Tudor Investment Corporation, ein 12 Milliarden Hedgefonds. Paul Tudor Jones machte sein Vermögen kurzschließen den 1987 Börsencrash. Jones war in der Lage, den multiplikativen Effekt vorauszusagen, den die Portfolioversicherung auf einem Bärenmarkt hätte. Die Portfolio-Versicherung, ein beliebtes Risikomanagement-Tool, beinhaltet den Kauf von Index-Puts, um das Portfolio-Risiko zu senken. So werden in einer Baisse immer mehr Investoren ihre Put-Optionen einsetzen und den Markt weiter senken. Jones Wette zahlte sich aus: Am Black Monday von 1987 konnte er sein Kapital aus seinen Short-Positionen verdreifachen. Jones ist heute rund 3,6 Milliarden Dollar wert und verwaltet derzeit seinen Hedgefonds. George Soros (1930-Gegenwart) George Soros ist wohl der bekannteste Händler in der Geschichte des Geschäfts, bekannt als Der Mann, der die Bank von England brach. 1992 machte Soros ungefähr 1 Milliarde in einer Wette, die das britische Pfund im Wert abwerten würde. Zu der Zeit war das Pfund in den europäischen ERM-Satz eingeführt worden - ein Wechselkursmechanismus, der dazu dient, die aufgeführten Währungen in einer Reihe definierter Parameter zu halten, um die systemische Finanzstabilität zu erhöhen. Soros bemerkte, dass das Pfund nicht fundamental genug war, um im ERM zu bleiben und baute eine Short-Position in der Größenordnung von 10 Milliarden auf. Soros ist derzeit etwa 19 Milliarden wert und ist im Ruhestand. John Paulson (1955-Present) Gepriesen von einigen für die Ausführung der größten Handel immer, machte John Paulson sein Vermögen im Jahr 2007 durch den Kurzschluss des Immobilienmarktes durch die Collateralized-Schuld-Verpflichtung Markt. Paulson gründete Paulson amp Co. im Jahr 1994 und war relativ unbekannt in der Wall Street - also bis zur Finanzkrise, die im Jahr 2007 begonnen hatte. Bei der Vorhersage der Vermögensblase in Immobilien machten die Paulsons-Fonds 2007 einen Bericht von 15 Milliarden, während Paulson selbst Steckte eine ordentliche 3,7 Milliarden. Für die Profitierung stupendously während der globalen Wirtschaft versetzt, Paulson kam unter intensiver Prüfung der US-Bundesregierung während dieser Zeit. Heute ist Paulson weiterhin Paulson amp Co. zu verwalten und ist rund 11 Milliarden wert. Die Bottom Line Jones, Soros und Paulson haben alle eines gemeinsam: ihre lukrativsten Trades waren hoch gehebelte Shorts. Der Interessenkonflikt ist klar. Händler haben jeden Anreiz, von einem unausgeglichenen Finanzmarkt zu profitieren. Oft auf Kosten der anderen Marktteilnehmer. Darüber hinaus neigen ihre Handlungen dazu, das anfängliche finanzielle Ungleichgewicht zu verlängern und zu verschärfen, manchmal bis zu einem vollständigen und vollständigen Marktversagen. Sollten sie diese Fähigkeit haben, ist dies für die Gesetzgeber zu entscheiden. Die größte Devisenhandel gemacht Der Devisenmarkt ist der größte Markt der Welt, weil Währung ändert sich die Hände, wenn Waren und Dienstleistungen zwischen den Nationen gehandelt werden. Die schiere Größe der Transaktionen zwischen Nationen bietet Arbitrage-Möglichkeiten für Spekulanten. Da die Währungswerte um die Minute schwanken. Normalerweise sind diese Spekulanten machen viele Trades für kleine Gewinne, aber manchmal eine große Position wird für einen riesigen Gewinn aufgenommen, oder, wenn die Dinge schief gehen, ein riesiger Verlust. In diesem Artikel, gut Blick auf die größten Währungs-Trades jemals gemacht. Wie die Trades Made Erste, ist es wichtig zu verstehen, wie Geld auf dem Forex-Markt gemacht wird. Obwohl einige der Techniken vertraut sind, um Aktieninvestoren, Devisenhandel ist ein Reich der Investitionen an und für sich. Ein Währung Trader kann eine von vier Wetten auf den zukünftigen Wert einer Währung: Shorting eine Währung bedeutet, dass der Trader glaubt, dass die Währung im Vergleich zu einer anderen Währung gehen wird. Going long bedeutet, dass der Händler denkt, dass die Währung im Wert im Vergleich zu einer anderen Währung zu erhöhen. Die beiden anderen Wetten haben mit dem Betrag der Veränderung in beide Richtungen zu tun - ob der Trader denkt, dass er viel oder gar nicht viel bewegen wird - und durch die provokanten Namen von Erwürgen und Straddeln bekannt sind. Sobald Sie sich entschieden haben, welche Wette Sie platzieren möchten. Es gibt viele Möglichkeiten, um die Position einnehmen. Zum Beispiel, wenn Sie den kanadischen Dollar (CAD) kürzen wollte, wäre der einfachste Weg, um ein Darlehen in kanadischen Dollar, dass Sie in der Lage, zurück zu einem Abschlag zu zahlen, wie die Währung devalues ​​(vorausgesetzt, Sie richtig sind). Dies ist viel zu klein und langsam für echte Forex Trader, so dass sie puts. Anrufe. Andere Optionen und vorwärts, um ihre Positionen aufzubauen und zu nutzen. Es ist die Hebelwirkung insbesondere, dass einige Trades in Millionenhöhe, und sogar Milliarden von Dollar macht. Nr. 3: Andy Krieger gegen Die Kiwi Im Jahr 1987, Andy Krieger, ein 32-jähriger Devisenhändler bei Bankers Trust, sorgfältig beobachtete die Währungen, die gegen den Dollar nach dem Black Monday Crash sammelten. Als Investoren und Unternehmen stürmten aus dem amerikanischen Dollar und in andere Währungen, die weniger Schaden auf dem Marktunfall erlitten hatte. Es mussten einige Währungen geben, die grundsätzlich überbewertet würden. Schaffung einer guten Gelegenheit für Arbitrage. Die Währung Krieger zielte auf den Neuseeland-Dollar, auch bekannt als die Kiwi. Mit den relativ neuen Techniken, die durch Optionen gewährt wurden, nahm Krieger eine kurze Position gegen die Kiwis im Wert von Hunderten von Millionen Dollar ein. Tatsächlich sollten seine Verkaufsaufträge die Geldmenge von Neuseeland übersteigen. Der Verkaufsdruck zusammen mit dem Mangel an Währung im Umlauf verursachte die Kiwi stark sinken. Es yo-yoed zwischen einem Verlust von 3 und 5 während Krieger machte Millionen für seine Arbeitgeber. Ein Teil der Legende erzählt ein besorgtes neuseeländisches Regierungsbeamter, der Krieger-Chefs aufruft und die Bankers Trust bedroht, um zu versuchen, Krieger aus der Kiwi zu holen. Krieger verließ später Bankers Trust, um Arbeit für George Soros zu gehen. Nr. 2: Stanley Druckmiller Wetten auf die Mark - zweimal Stanley Druckenmiller machte Millionen, indem er zwei lange Wetten in der gleichen Währung machte, während er als Trader für George Soros Quantum Fund arbeitete. Druckenmillers erste Wette kam, als die Berliner Mauer fiel. Die wahrgenommenen Schwierigkeiten der Wiedervereinigung zwischen Ost und Westdeutschland hatten die deutsche Markierung auf ein Niveau gedrückt, das Druckmiller äußerst kritisierte. Zuerst setzte er eine Multimillion-Dollar-Wette auf eine zukünftige Rallye, bis Soros ihm sagte, seinen Kauf auf 2 Milliarden Mark zu erhöhen. Nach dem Plan und der Long-Position spielten sich Millionen von Dollars ab, was dazu führte, dass die Renditen des Quantum-Fonds über 60 Jahre hinausgeschoben wurden. Möglicherweise war auch der Erfolg der ersten Wette von Druckmiller ausschlaggebend Der größte Währungshandel der Geschichte. Ein paar Jahre später, während Soros damit beschäftigt war, die Bank von England zu brechen. Druckenmiller ging lange in die Marke auf der Annahme, dass der Fallout von seinem Chef Wette würde das britische Pfund gegen die Marke fallen. Druckenmiller war zuversichtlich, dass er und Soros Recht hatten und zeigte dies durch den Kauf britischer Aktien. Er glaubte, dass Großbritannien die Kreditzinsen senken und damit das Geschäft ankurbeln müsse. Und dass das billigere Pfund tatsächlich mehr Exporte im Vergleich zu europäischen Rivalen bedeuten würde. Nach dem gleichen Denken kaufte Druckmiller deutsche Anleihen auf die Erwartung, dass Anleger in Anleihen umziehen würden, da deutsche Aktien weniger Wachstum zeigten als die Briten. Es war ein sehr vollständiger Handel, der erheblich zu den Gewinnen der Soros Hauptwette gegen das Pfund addierte. Nr. 1: George Soros gegen Das britische Pfund Das britische Pfund schattete die deutsche Markierung bis zu den 1990er Jahren, obwohl die beiden Länder sehr unterschiedlich waren wirtschaftlich. Deutschland war das stärkere Land trotz anhaltender Schwierigkeiten aus der Wiedervereinigung, aber Großbritannien wollte den Wert des Pfundes über 2,7 Mark zu halten. Versuche, diesen Standard zu halten, verließen Großbritannien mit hohen Zinssätzen und gleich hoher Inflation. Aber es forderte eine feste Rate von 2,7 Mark auf ein Pfund als Bedingung für den Eintritt in den Europäischen Wechselkursmechanismus (ERM). Viele Spekulanten, George Soros Chef unter ihnen, fragten sich, wie lange feste Wechselkurse Marktkräfte kämpfen konnten, und sie fingen an, kurze Positionen gegen das Pfund aufzunehmen. Soros lieh schwer, um mehr auf einen Tropfen des Pfunds zu wetten. Großbritannien erhöht seine Zinssätze auf zweistellige Zahlen zu versuchen, Investoren anzuziehen. Die Regierung hoffte, den Verkauf Druck durch die Schaffung von mehr Kaufdruck zu lindern. Die Zahlung von Zinsen kostet Geld, und die britische Regierung erkannte, dass es Milliarden verlieren würde, die versuchen, das Pfund künstlich zu stützen. Es zog sich aus dem ERM und der Wert des Pfund abgestürzt gegen die Marke. Soros machte mindestens eine Milliarde davon. Für die britischen Regierungen half die Abwertung des Pfundes tatsächlich, da sie das überschüssige Interesse und die Inflation aus der Wirtschaft gezwungen und damit zu einem idealen Umfeld für Unternehmen machte. Ein Thankless Job Diskussion rund um die Top-Devisen-Trades dreht sich immer um George Soros, weil viele dieser Händler eine Verbindung zu ihm und seinem Quantum-Fonds haben. Nach dem Ausscheiden aus der aktiven Verwaltung seiner Fonds auf Philanthropie konzentrieren. Soros machte Anmerkungen über den Devisenhandel, die als Ausdruck des Bedauerns gesehen wurden, dass er sein Vermögen gegen Währungen angreifen ließ. Es war eine merkwürdige Veränderung für Soros, die, wie viele Händler, Geld durch die Beseitigung der Preise Ineffizienzen aus dem Markt. Großbritannien verliert Geld wegen Soros und er zwingt das Land, die bittere Pille des Rückzugs aus dem WKM zu verschlingen, aber viele Menschen sehen auch diese Nachteile für den Handel als notwendige Schritte, die Großbritannien dazu beitragen, stärker zu werden. Wenn es nicht einen Tropfen im Pfund gab, haben Britains ökonomische Probleme möglicherweise gezogen, während Politiker versuchten, das ERM zu optimieren. The Bottom Line Ein Land kann von einer schwachen Währung profitieren so viel wie von einem starken. Mit einer schwachen Währung, die heimischen Produkte und Vermögenswerte werden billiger für internationale Käufer und Exporte zu erhöhen. In gleicher Weise steigen die Inlandsverkäufe, da die ausländischen Produkte aufgrund der höheren Importkosten in den Preis steigen. Es gab sehr wahrscheinlich viele Menschen in Großbritannien und Neuseeland, die sich freuten, wenn Spekulanten die überbewerteten Währungen herunterbrachten. Natürlich gab es auch Importeure und andere, die verständlicherweise verärgert waren. Ein Währungsspekulant macht Geld, indem es ein Land zwingt, Realitäten zu begegnen, die es lieber nicht aussehen würde. Obwohl seine ein schmutziger Job, muss jemand es tun. What039s Die größten Optionen Trade Today Retail-Aktien sind an einem kritischen Punkt an diesem Punkt, und zusammen mit dem kommt die größte Option Trades des Tages. Die SampP Retail SPDR ist um 1,58 Prozent Dienstag auf 26,23 nach unten. Anteile sitzen an der Unterstützung und über dem 200-Tage gleitenden Durchschnitt, aber können eine abschließende Kopf - und Schulteroberseite abschließen, die den Preis unten zu diesem Unterstützungsniveau nahe 23 bringen würden. Der erste Satz große Geschäfte ist ein bäriger Schmetterling, der im Juli verteilt wird. In einem Handel wurden 25.000 der 22. Juli-Puts für 0,05 gekauft, 50.000 der 24. Juli-Puts wurden für 0,10 verkauft, und 25.000 der 26. Juli-Puts wurden für 0,50 gekauft. Diese Schmetterling Handel Kosten 0,35, die das maximale Risiko ist. Der Handel wird einen maximalen Gewinn von 1,65 zu leisten, wenn XRT ist bei 24 am Ende Juli gültig. Optionen Trading School: Eine weitere Reihe von großen verbundenen Trades gefolgt etwa eine Stunde später, wie weitere 20.000 von den 24. Juli gehandelt für 0,13 und 10.000 der 26. Juli setzt für 0,61. Es scheint, dass in diesem Fall, dass die 24. Juli Puts gekauft wurden und die 26. Juli verkauft. Dies könnte auch eine Schließung von einigen dieser früheren Position gewesen sein, mit einem Gewinn von 0,14 nicht schlecht für eine Stunde warten. Insgesamt ist das Gefühl dieses Handels, zumindest kurzfristig, ausgesprochen bärisch.